股票是上市公司為籌集資金而發行給股東作為持股憑證的一種有價證券。持有股票的投資者被成為股東，擁有可以享受公司資產和權益的權利。 公司通過公開發行股票來籌集資金用於業務發展，而投資者則通過購買股票賺取收益並增加投資組合的多樣化。

股票主要分為成長型股票和價值型股票

(1) 成長型股票

成長型股票指的是處於成長期內，且具備持續競爭能力，成長潛力巨大的公司股票，持有這類股票能夠分享上市公司成長過程中帶來的利益。一些投資者偏愛成長型公司的重要原因是認為這類公司有更好的機會在未來的若幹年內擴大經營規模，獲取更多市場份額，更具有競爭力。

(2) 價值型股票

價值型股票通常是指相對成熟型的公司所發行的股票，這類公司股票的特點是收益穩定、價值被低估、安全性較高，但市盈率、市淨率通常較低。因此，與成長型股票相比，價值型股票具有較低的風險與波動性。此外，大多數價值型股票都支付股息。

一般來說，公司股票的價格一直在波動，不僅受到最基本的供需，公司的業績和盈利能力的直接影響。宏觀經濟，政治因素以及市場情緒等因素也是股價的波動的關鍵因素。

供應和需求

供求關系是決定股票價格的主要因素。供應是指具體股票的市場供應量，而需求是指市場對該股票的渴求程度。低供給和高需求將推高股票價格，而高供給和低需求則會導致股票價格下跌。

公司信息的披露

（1）公司財報：公司年報，半年報以及季報的披露，由於包含公司在特定時間內的業績表現，盈利能力以及未來發展方向等重要信息，往往會造成股價的波動。 當信息表明公司業績良好或所在板塊有望增長時，投資者購買股票的可能性上升，市場對公司股票的需求也將增加，股價也會相應上漲。

（2）公司公告：包括公司管理層變動，公司的收購，並購與重組決議，股票回購與股息發放等公司行為信息。

宏觀經濟

在經濟繁榮時期，股票價格往往會上漲；而在經濟衰退期，股票價格則可能下跌。

利率也是影響股價的重要因素。當利率降低時，個人消費者花費增加，進而導致企業盈利能力提高，並且企業能夠以更低的借貸成本為運營、收購和擴張融資，從而提升未來的盈利潛力，因此這會導致股價上漲。相反，當利率增加時，個人消費者可能不會考慮購買一些可變利率的商品，如房子，汽車等。而消費的減少將間接使企業的收入萎縮。此外，銀行利率增加，企業不願以高額的借貸成本從銀行獲得資金，從而導致企業花費減少且企業增速放緩，因此對企業在股市中的表現有著負面作用。

國際政治與貿易關系，自然災害與大宗商品價格等對股票市場的影響也極為明顯。

公司行為(Corporate Action)是指由公司發起，會對公司已發行證券產生影響的行為。常見的公司行為包括派息、拆股、合股等等。

派息

派息是指公司將一部分盈利分派給股東的行為。一般情況下，股息的分發方式有兩種，分別是股票派息與現金派息。股票派息是指公司以股票的形式支付股息，而現金派息是指公司以現金方式將股息發放給股東。上市公司派息反映了公司的積極一面，有助於保持投資者對公司的信任。通常情況下，派息的上市公司往往是比較成熟且聲譽較好的公司。

拆股

拆股是指上市公司通過向現有股東發行更多股票來增加流通股票數量的一種行為。例如，蘋果公司將其股票以1:4的形式進行拆股，這意味著1股面額高的蘋果股被換成4股面額較低的蘋果股。公司進行拆股行為的結果是導致總股本增加，但是股東權益及公司總市值也維持不變。一般公司決定拆股的原因是股價上漲到過高的水平，或者超過同行業同類公司的價格水平時，拆股行為可以讓更多小型投資者負擔得起購買該公司股票，也能刺激股票的流動性。

合股

合股是指公司減少每個股東所持有的股份數量，但按比例增加每股價值的行為。合股不會直接影響公司市值，但可能是公司陷入困境的信號。

您持有的是場外衍生品，這並不等於實際上擁有股票，所以您並沒有投票權，或是任何認購權、發行及拆股等等的權利。不過 Mitrade 會采取應對措施來盡量減少公司行為對您交易倉位造成的影響，措施包括對您賬戶餘額的調整，屆時你可以在資金流水中查看調整金額（若適用）。

股票分析是指投資者通過對公司過往的數據進行分析，評估及預測，進而做出股票買賣決定的方法。股票分析的基本策略主要有兩種：基本面分析和技術分析。

基本面分析

是指通過對經濟與財務狀況等因素的分析，試圖尋找股票內在價值的方法。其最終目標是得到股票的實際內在價值，並與當前股票市場價格進行對比，從而判斷該股票的當前市場價格是被高估的還是被低估的。投資者往往會買入被市場低估的股票，而賣出被市場高估的股票。

基本面分析主要包括兩方面：定性分析與定量分析

（1）定性分析包括分析目標公司的商業模式，市場競爭優勢，公司管理層的管理效率和公司治理能力以及市場情緒等。

（2）定量分析是指分析上市公司每一季度或是年度的財務報表。

通常基本面分析師將兩者結合，進而做出最終的投資決定。 在股票分析的過程中，影響股票實際內在價值最重要的因素是公司財務狀況以及股票在市場中的表現，以下為基本面分析常用的重要指標：

除上述指標以外，公司的資產負債狀況與現金流也是基本面分析關注的重點。此外，公司的商業運營指標也是股票分析中極為重要的一部分。不過，行業不同，運營指標也各不相同。如，零售行業以庫存周轉率，每平方英尺銷售額和客戶留存比率等做為衡量商業運行標準的指標，而對於一些以訂購業務為主公司的商業運營指標包括用戶平均收入，客戶終生價值以及用戶購置成本等等。大部分商業運營信息都將出現在上市公司的年度報告以及季度報告中，因此仔細閱讀浏覽年季度報告以及公司公告對於基本面投資者來說非常重要。

技術分析

一般傾向於研究股票的曆史數據，如用股票價格走勢和成交量來分析預測未來股票價格的走向。技術分析主要分為兩大類：技術圖形和技術指標。

（1）技術圖形

是指技術分析的主要形式，交易者試圖通過觀察特定的圖型來確定盤面上的支撐位與阻力位。技術圖形主要是受心理因素支撐，是對於股票在特定時間內上破或下破某一價格的預測。此外，當阻力位被突破時，可能導致成交量大幅增加，進而推高股票價格。

（2）技術指標

是將數學和統計學運用到股票價格與成交量的技術分析方法。最普遍的技術分析指標如下：

a. 移動平均線

該指標可以幫助交易者很清晰的發現市場趨勢。當短期移動平均線與長期移動平均線交叉並處於長期移動平均線上方時，這通常被認為是看漲趨勢。

b. 平滑異同移動平均線(MACD)

表示資產價格的兩個移動平均線之間的關系，是由一快及一慢指數移動平均（EMA）之間的差計算出來的。“快”指短時期的EMA，而“慢”則指長時期的EMA，最常用的是12及26日EMA。

通常情況下，當MACD為正值時，表示12日均線高於26日均線，而當兩者進一步背離時，該值增加，同時這也意味著該股票的上行勢頭正在增加。與之相反，負的MACD值表示12日的均線在26日的均線下方，當兩者進一步偏離時，負值就會增加，這就意味著下行勢頭正在增強。

當MACD線向上穿越信號線(常用9日EMA)時，給出一個熊市信號，表明可能是一個賣出的時機。但當MACD線向下穿越信號線時，該指標給出一個看漲信號，這表明該股票的價格可能將會迎來上升趨勢。

c. 相對強弱指標(RSI)

是技術分析中常用的動量指標， 能夠反映出市場在一定時期內的景氣程度以及評估股票價格的超買或超賣狀態。理論認為，無論價位如何變動，均在0-100之間。RSI值多在30-70之間變動，通常80甚至90時被認為市場已到達超買狀態，至此市場價格自然會回落調整。當價格低跌至30以下即被認為是超賣狀態，市價將出現反彈回升。